Elaine, udająca uwięzioną, zostaje uwolniona przez niczego świadomego Jacka. Na pokładzie łodzi Elaine podaje Jackowi miksturę nasenną. Kiedy dotyka butelki skrzata, jej zła natura sprawia, że robi się gorąca w jej dłoni i odruchowo wrzuca ją do morza. Pendragon porywa Jacka i jego towarzyszy i próbuje zmusić Jacka do ujawnienia miejsca pobytu skrzata, zamieniając Petera w szympansa, a Sigurda w psa. Jack domyśla się, że Elaine została opętana i odruchowo rozbija lustro, łamiąc tym samym urok. Jack ucieka z kompanami z zamku. Pendragon wzywa dwugłowego olbrzyma. Butla z skrzatem zostaje znaleziona na brzegu morza i ten spełnia ostatnie życzenie, wzywając morskiego potwora, który zabija olbrzyma. Widząc uciekinierów na morzu, Pendragon transmutuje się w smoka i ściga łódź. Skrzat nie może pomóc, gdyż skończyły mu się monety, więc Jack toczy samodzielnie walkę ze smokiem i finalnie go zabija. Śmierć Pendragona powoduje zawalenie się jego zamku i śmierci jego wszystkich sług oraz przywrócenie Peterowi i Sigurdowi ludzkich postaci. Zgodnie z obietnicą skrzat zostaje uwolniony i wracając do Irlandii tworzy tęcze prowadzącą Jacka i jego kompanów do Kornwalii.