Zajął się również pisarstwem, opublikował m.in. Miðnætursólborgin (1989), Indjáninn. Skálduð ævisaga (2006), Sjóræninginn. Skálduð ævisaga (2012) oraz Útlaginn (2015). Był członkiem zarządu islandzkiego związku pisarzy i regularnym felietonistą dziennika „Fréttablaðið”.
W 2009 współtworzył i został przewodniczącym Najlepszej Partii, ugrupowania politycznego o charakterze satyrycznym. Partia wystartowała w wyborach samorządowych w Reykjavíku w 2010, zajmując pierwsze miejsce i zdobywając 6 z 15 miejsc w radzie miasta. Wybory te odbyły się kilkanaście miesięcy po załamaniu się islandzkiego systemu bankowego. Również w 2010 Jón Gnarr objął stanowisko burmistrza islandzkiej stolicy, które zajmował do 2014. W trakcie swojego urzędowania pojawił się jako drag queen na paradzie organizowanej w ramach Gay Pride w Reykjavíku w 2010, co uzasadniał swoim poparciem dla praw społeczności LGBT. Jesienią 2013 zadeklarował, że nie będzie ubiegał się o reelekcję w kolejnych wyborach lokalnych. Zapowiedział też połączenie jego ugrupowania z formacją Świetlana Przyszłość.
W 2017 wstąpił do Sojuszu, udzielał się jako doradca tego ugrupowania. W czerwcu 2024 kandydował w wyborach prezydenckich;