W bazie Shadowlaw, Bisonowi jest prezentowany nowy model cyborga monitorującego. Jego zadaniem jest śledzenie najlepszych ulicznych wojowników i wysyłanie obrazów do głównego komputera poprzez komunikację satelitarna. Na celowniku Bisona jest Ryu, którego nie można zlokalizować. Bison, wraz ze swoim personelem bojowym pod jego rozkazami – amerykańskim pięściarzem Balrogiem, hiszpańskim matadorem Vegą i Sagatem, rozkazuje ogólnoświatowe polowanie na Ryu, zdeterminowany, aby wprowadzić go do swojej organizacji. Ryu, który podróżuje po świecie w poszukiwaniu godnych rywali, takich jak hongkoński aktor filmów akcji Fei Long, indyjski fakir Dhalsim i japoński sumoka Honda, pozostaje niezauważony ze względu na stłumioną swoją qi.

W Seattle przyjaciel Ryu, Amerykanin Ken Masters, jest śledzony przez jednego z cyborgów podczas ulicznej walki z rdzennym Amerykaninem T. Hawkiem. Umiejętności waleczne Kena przyciągają uwagę Shadowlaw. Czołowy naukowiec Shadowlaw, Sanoh, informuje, że Ryu i Ken trenowali wspólnie przez 10 lat w Japonii. Bison decyduje pozyskać Kena. Tymczasem Chun-Li odkrywa, że Guile pragnie zemsty na Bisonie za śmierć swojego najlepszego przyjaciela Charliego. Chun-Li mówi mu, że Bison zabił jej ojca lata wcześniej i ona również pragnie zemsty, ale wie, że jej obowiązek jest najważniejszy.