swap derivatives) walutę jednowalutowe dwuwalutowe moment zakończenia zamykane w terminie z prawem wcześniejszego zamknięcia z prawem przedłużenia terminu zamknięcia moment rozpoczęcia rozpoczęte w dniu zawarciu umowy odłożone (ang. forward starting) Swapy dzielimy również na: swapy pierwszej generacji swapy drugiej generacji
Do pierwszej generacji finansowych swapów należą trzy podstawowe rodzaje kontraktów: swap walutowy (ang. currency swap, FX swap) swap stopy procentowej (ang. interest rate swap, IRS) swap walutowo-procentowy, zwany również swapem walutowym rynku kapitałowego (ang. cross currency interest rate swap, CIRS).
Drugą generację swapów tworzą transakcje będące modyfikacją klasycznych swapów lub też modyfikacją innych instrumentów finansowych. Lista swapów nowszej generacji nie jest zamknięta. Wciąż powstają nowe rodzaje kontraktów, które wyodrębniane są według najróżniejszych kryteriów, takich jak na przykład konstrukcja transakcji, instrument bazowy, zastosowanie. Nie ma żadnych formalnych ograniczeń w konstruowaniu nowych typów swapów. Wiele kontraktów nie ma jeszcze polskiej nazwy. Najważniejszymi swapami drugiej generacji są: swap amortyzowany (ang. amortising swap), swap zaliczkowy (ang. accreting swap, drawdown swap), swap o zmiennej kwocie kontraktu (ang.